Cu împrumuturi în valoare de 165 de milioane de dolari, Rubique își propune să combine serviciile bancare și tehnologia pentru a modifica spațiul de creditare online
Publicat: 2017-04-07Actuala piață fintech se ridică la 1,2 miliarde de dolari, conform raportului KPMG din iunie 2016. Demonetizarea, adoptarea India Stack (UPI, Aadhaar, Digital Lockers și altele) au deschis calea către o economie fără numerar, mai devreme decât mai târziu. Împrumuturile pentru IMM-uri, un sector anterior dezorganizat, au primit, de asemenea, un mare impuls prin creșterea startup-urilor fintech care se ocupă de această verticală.
Dar nu a fost cazul nici acum trei ani. Pe atunci, doar 4% din cele 57,7 milioane de IMM-uri aveau acces la finanțare formală din sectorul bancar, potrivit unui raport din 2013 al Oficiului Național de Sondaj prin Eșantion.
Manavjeet Singh, cu o experiență de peste două decenii în domeniul bancar din India, a avut ocazia să descopere îndeaproape punctele dure ale interacțiunilor client-creditor. „Când am început Rubique în 2014, am observat că fie că era vorba de împrumuturi cu amănuntul, finanțare pentru IMM-uri sau finanțare pentru vehicule comerciale, a existat un decalaj imens între cerințele băncilor și nevoile clienților, împreună cu provocările cu care se confruntă băncile și durerea cu care se confruntă clienții. prin."
Pentru a aduce această idee în realitate, Manavjeet a co-fondat Rubique împreună cu Sandeep Nambiar, un prieten de familie și liderul tehnic al startup-ului – care a fost inițial numit Bestdealfinance. Startup-ul acționează ca o piață financiară online și oferă o soluție end-to-end pentru nevoile de capital ale unui utilizator, inclusiv IMM-uri și persoane fizice. Rubique implementează algoritmul său proprietar și îl integrează cu sistemul de creditare al băncii, procesând în timp real.
Până în prezent, Rubique a strâns fonduri de aproximativ 3 milioane de dolari de la Kalaari Capital, YourNest Angel Fund, Globvestor & Dexter Angel Circle și Globevestor. S-a legat cu peste 65 de instituții financiare, inclusiv bănci și NBFC , cum ar fi Lendingkart, CapitalFloat, ICICI Bank, HDFC Bank, printre altele. Platforma prezintă peste 165 de produse din diferite categorii, cum ar fi împrumuturi pentru IMM-uri, împrumuturi retail și împrumuturi personale.
Jucand Matchmakers financiari
Banca este o afacere simplă – primești bani de undeva și sancționezi împrumuturi altora, folosind un mecanism de calculare a riscului și percepând o dobândă pentru același lucru. Dar un client indian mediu nu înțelege toate acestea.
După cum adaugă Manavjeet aici, „Când ne-am început călătoria ca Bestdealfinance cu modelul nostru anterior, ne-am gândit că vom schimba lumea. Dar nu a mers. Dar când am remodelat-o în jurul clienților noștri, atunci am ajuns la locul potrivit. Noul model s-a îndreptat mai aproape de clienții cunoscători în domeniul digital, a rămas relevant pentru propunerea noastră de bază de tehnologie și a vizat câștigarea pieței new age.”
Rubique este o încercare de a reduce decalajul dintre creditori și debitori printr-o gamă largă de opțiuni de finanțare a capitalului.
Platforma are două verticale . În primul rând, oferă utilizatorilor o colecție bine agregată, organizată și digitizată de produse cu instituții financiare partenere. De exemplu, dacă un utilizator trebuie să cumpere un card de credit, el poate compara detalii complete, cum ar fi taxele de tranzacție, timpul de aprobare, eligibilitatea, ofertele și multe altele, din peste 20 de carduri oferite de diferite bănci, toate la un loc.
În al doilea rând, după compararea și selectarea produsului dorit, utilizatorul poate aplica instantaneu online. Fondatorii și-au dezvoltat, de asemenea, propriul scor de credit – Rubique’s Magic Score – un algoritm proprietar de potrivire care utilizează inteligența artificială și învățarea automată și este integrat cu sistemul de creditare al băncii.
„Pe baza detaliilor completate, algoritmul proprietar al platformei potrivește solicitantul cu instituția financiară potrivită, eliminând cele în care un solicitant poate fi respins deoarece criteriile de creditare nu se potrivesc. Arată doar acele instituții în care șansele de a obține împrumuturi sunt cele mai mari.”
Directorii Rubique ajută utilizatorul cu procesul de îndeplinire de la capăt la capăt , inclusiv ridicarea documentelor și transmiterea către instituțiile financiare respective. Un utilizator poate urmări, de asemenea, întregul progres al aplicației online. În prezent, compania oferă o gamă largă de servicii – de la împrumuturi personale și carduri de credit până la împrumuturi pentru IMM-uri și cu amănuntul, cu accent pe plățile efective. Produsele includ carduri de credit, împrumuturi de consum, împrumuturi personale, împrumut împotriva proprietății, precum și servicii de asigurare recent lansate.
Compania procesează împrumuturi de diferite durate, care variază de la produs la produs. De exemplu, împrumuturile negarantate (cum ar fi împrumuturile personale) sunt în general sancționate pentru doi-trei ani, iar produsele garantate, cum ar fi împrumutul împotriva proprietății, sunt procesate timp de 10-15 ani.
Puncte de date: Scorul de credit alternativ
Rubique, ca companie, oferă soluții cu etichetă albă. Pentru acele bănci care nu au deja o soluție tehnologică, startup-ul le face.
„În timpul creditării, o instituție financiară ține cont de două lucruri: în primul rând, capacitatea de plată și, în al doilea rând, intenția de a plăti. Capacitatea ta de plată poate fi judecată după locul în care lucrezi, ce fel de companie, cine lucrează sub tine. A doua parte devine dificilă, deoarece nu există nicio modalitate de a judeca intenția solicitantului. Aici Rubique își propune să fie diferit de toată lumea.”
Utilizează diverse puncte de date, cum ar fi facturile de telefon, modurile de călătorie, rețelele sociale, soldul mediu al contului, restaurantele pe care le vizitează și așa mai departe pentru a evalua probabilitatea unui potențial împrumutat de a rambursa împrumutul. Cu aceste date, chiar dacă un utilizator are un scor de credit scăzut, el ar putea în continuare să beneficieze de un împrumut. Prin urmare, cerințele împrumutatului sunt potrivite cu criteriile de împrumut. Deci, există o predictibilitate în întregul proces în care solicitantul ar ști că, dacă aplică aici, sunt șanse să obțină acest împrumut.
Recomandat pentru tine:
Ce înseamnă prevederea anti-Profiteering pentru startup-urile indiene?
Cum startup-urile Edtech ajută forța de muncă din India să își îmbunătățească abilitățile și să devină pregătite pentru viitor...
Stocuri de tehnologie New-Age săptămâna aceasta: problemele Zomato continuă, EaseMyTrip postează Stro...
Startup-urile indiene iau comenzi rapide în căutarea finanțării
Platforma de marketing digital Logicserve are finanțare de 80 INR Cr, rebrand-urile ca LS Dig...
Raportul avertizează asupra unui control de reglementare reînnoit asupra spațiului Lendingtech
Împrumuturile acordate persoanelor fizice și IMM-urilor fără istoric de credit anterior sunt procesate la o rată a dobânzii comparativ mai mare, pentru ca instituțiile financiare să aibă o marjă de siguranță pentru a recupera banii. Conform Manavjeet, instituțiile preiau de obicei aceste apeluri, deoarece predictibilitatea este mult mai mare în aceste cazuri și Rubique le oferă aceste informații.
Startup-ul a lansat, de asemenea, o nouă caracteristică numită „Rubique Advantage”, care permite utilizatorilor să-și proceseze cererile de împrumut mai rapid prin e-KYC, cu o logică îmbunătățită în algoritmul proprietar de potrivire. Clienții potențiali pot primi, de asemenea, aprobare online de principiu pentru câteva produse și pot urmări starea lor prin contul lor Rubique.
Rubique încearcă să ofere tot ce este mai bun din ambele lumi – o piață corectă și deschisă pentru ca clienții să aleagă creditori eligibili și o soluție de onorare de la capăt la capăt la fel ca orice creditor. Cu sediul din Mumbai, Rubique s-a extins acum în orașe în Delhi, Kolkata, Bengaluru, Hyderabad și Pune.
Îndeplinirea promisiunii de debursare end-to-end
Deoarece RBI impune semnarea fizică și documentația, Rubique încearcă să meargă până la capăt pentru a oferi clienților săi o soluție de îndeplinire de la capăt la capăt. Pentru aceasta, compania a înființat asociați de afaceri în toată țara – consilieri financiari, contabili autorizați, funcționari etc. Compania le pune la dispoziție o aplicație care îi ține la curent cu procedurile financiare și cu documentația necesară. Treaba lor este să meargă la ușa clientului și să completeze documentul solicitat și să actualizeze aplicația în timp real. Din punctul de vedere al consumatorului, este un proces convenabil.
În plus, multe IMM-uri din India nu sunt pricepuți la tehnologie. Pentru aceste companii și persoane, Rubique oferă un model online asistat prin soluții de tab. Asociații companiei merg fizic și stau lângă IMM-uri și completează detaliile. Datele sunt transferate electronic la stația de tranzit și sunt corelate cu instituția financiară, solicitantului i se acordă o aprobare soft și începe procedurile.
În partea din spate, Rubique urmează o listă de verificare în două puncte pentru adăugarea unei instituții financiare la platforma sa. Explicând același lucru, Manavjeet spune: „13 instituții financiare au fost eliminate de pe platformă din două motive majore. În primul rând, instituția financiară trebuie să folosească tehnologia, pentru că dacă nu o folosește, credem că nu vor putea ajuta clientul. Ele trebuie să fie prietenoase cu tehnologia. Ei pot folosi tehnologia noastră, dar nu pot merge pe calea convențională (documentație fizică). În al doilea rând, o politică stabilită din partea instituției financiare este obligatorie.”
La întrebarea despre datoriile Rubique în timpul procesării unui împrumut, Manavjeet spune: „Oferim împrumuturi conform criteriilor instituțiilor financiare, conform profilului de risc pe care îl căutau. Acum încercăm, de asemenea, să construim puncte de date pentru a înțelege cum se comportă clientul, astfel încât să putem perfecționa mai mult.”
Câștigarea de bani pe calea pieței
Startup-ul monetizează prin perceperea unei taxe de la instituțiile financiare partenere, în funcție de tipul și categoria împrumutului. Rubique percepe un anumit procent din suma împrumutului facilitat, uneori percepe și o sumă prestabilită care variază în funcție de instituția financiară. Pe de altă parte, serviciile sale sunt gratuite pentru clienți .
Până acum, platforma a pretins că a acordat împrumuturi în valoare de peste 151 de milioane de dolari (1.000 INR) și a emis peste 28.000 de carduri de credit prin 65 de instituții financiare. Până în prezent, a generat un venit de 2,6 milioane USD (17,5 Cr INR). În plus, a emis peste 28.000 de carduri de credit, de-a lungul a peste 4.000 de puncte de distribuție și a procesat peste 100.000 de cereri.
Spațiul indian pentru startup-uri fintech a văzut apariția și creșterea unor startup-uri care au perturbat modalitățile tradiționale de desfășurare a afacerilor. Industria de creditare și plăți a fost revoluționată, dar, în același timp, spațiul a devenit acum saturat.
Piața de creditare online este populată cu jucători precum RupeePower, BankBazaar, Finrek, Monexo, printre alții. Există jucători care se adresează unui spațiu de piață foarte de nișă, cum ar fi PolicyBazaar, Turtlemint etc., unde pe de o parte BankBazaar este susținut de gigantul comerțului electronic Amazon, RupeePower îl consideră pe Snapdeal drept o parte interesată minoritară.
Recent, CrediMantri a asigurat 7,5 milioane de dolari în runda sa de finanțare din seria B condusă de Quona Capital. În februarie, Capital Float a strâns aproximativ 2,5 milioane de dolari (INR 17 Cr) de la IFMR Capital Finance și fondul său de investiții alternativ.
„Deși suntem comparați cu agregatorii web, suntem mai mult decât un site web de agregare online care generează clienți potențiali. Principalul nostru obiectiv este plățile. Suntem unici în platforma noastră în care creditorii și debitorii se pot descoperi reciproc într-un proces transparent prin algoritmul nostru de potrivire și motorul nostru de îndeplinire, care oferă evaluare în timp real. Și India este o piață atât de uriașă, încât fiecare dintre noi are suficientă piață adresabilă la care să ajungem”, spune Manavjeet.
O bucată foarte mare din piața IMM-urilor din India este încă offline și aceasta este cea mai mare provocare pentru startup, adică să aducă clienții IMM-uri online. Potrivit fondatorilor, rata de succes pentru procesarea împrumuturilor pentru IMM-uri este de 60%, iar pentru împrumuturile cu amănuntul, este de până la 100% .
Din cauza demonetizării, a existat o creștere a numărului de bănci care au dorit să se alăture platformei Rubique, în propria lor încercare către digitalizare. Recent, a primit și aprobarea de la IDA (Insurance Design Administrators) și va oferi în curând produse de asigurare pe platforma lor. După cum a susținut fondatorul, planul este de a ajunge la pragul de rentabilitate până în martie 2018. De asemenea, echipa a depășit 1 lakh cereri săptămâna trecută, cu 65% cereri venite de la clienți IMM-uri. Asociații Rubique sunt, de asemenea, în legătură cu diferite instituții financiare care deservesc IMM-urile și ONG-urile pentru a-și promova modelul asistat.
Startup-ul intenționează să extindă modelul asistat în încă șase orașe indiene și să impulsioneze ferm pentru creșterea organică.
Nota editorului
Industria pieței financiare online a asistat la intrarea mai multor jucători, având în vedere potențialul uriaș al ecosistemului. Se preconizează că sectorul va deveni o piață de 2,3 miliarde de dolari până în 2020, în creștere de aproximativ 15 ori față de 164 de milioane de dolari în 2014 , condusă de o creștere a utilizării portofelelor mobile și a serviciilor de asigurare, printre altele, potrivit unui raport al băncii de investiții MAPE Advisory Group și firma de consultanta MXV.
Pe această piață extrem de saturată, unde CapitalFloat oferă produse personalizate, Lendingkart oferă împrumuturi instant, BankBazaar oferă soluții instant fără hârtie, Rubique se concentrează pe plăți, cu un model de afaceri neutru și își propune să devină soluția de bază pentru împrumuturi, asigurări și alte produse financiare. .
Dar adevăratul schimbător de joc ar fi achiziționarea clienților, satisfacția de la un capăt la altul și tehnologia, și exact pe asta își propune să mizeze Rubique. Având în vedere că startup-ul caută să acceseze piața în mare parte nestructurată a finanțării alternative, există o oportunitate extraordinară pentru a se extinde. Cât de departe va fi capabil să-și creeze o nișă în mijlocul competiției rămâne de văzut.