Deal Closed : Comment tirer parti de la Business Intelligence dans les fusions et acquisitions

Après ses employés, les données sont l'un des atouts les plus puissants de toute entreprise, et ce point devient encore plus évident dans les opérations de fusion et acquisition (M&A). Si vous dirigez une organisation et envisagez d'entreprendre une fusion et acquisition, comment y feriez-vous face au niveau des données ? Vous pouvez avoir du mal à obtenir des analyses précises et fiables dans votre organisation, et ce problème est au premier plan lors du traitement des données des deux sociétés lors d'un accord de fusion et acquisition. L'intégration complète prend souvent des mois, voire des années, et vous devez veiller à une bonne intégration des données tout au long de cette période.

La Business Intelligence est l'une des technologies qui peuvent vous aider à gérer d'énormes quantités d'informations et à les transformer en informations commerciales factuelles. Nous avons parlé à un expert financier qui a été impliqué dans des transactions de fusions et acquisitions et connaît la véritable valeur de la BI pour les rendre efficaces.

Voir l'histoire derrière les chiffres

Plus de huit directeurs ou cadres supérieurs sur dix dans des entreprises générant au moins 10 millions de dollars de chiffre d'affaires considèrent que l'analyse de données deviendra de plus en plus importante pour les fusions et acquisitions dans les années à venir. Comment les données axées sur la technologie peuvent-elles changer la conclusion de transactions ? Au lieu de tableaux Excel monotones bruts avec des chiffres, vous obtenez des visualisations faciles à lire basées sur ces tableaux et obtenez des informations plus approfondies sur la véritable histoire de l'entreprise.

Pour commencer, que vous achetiez ou vendiez une entreprise, vous devez connaître son juste prix. Pour ce faire, vous devez prendre en compte un certain nombre d'indicateurs assez délicats à maîtriser, tels que le ratio P/E, EV/Ventes, DCF (Discounted Cash Flow), coût de remplacement, etc. Des données de fusion et acquisition de haute qualité l'analyse, rendue possible par une solution BI, vous donne une vision commerciale qui a un impact sur la valeur d'une transaction. L'influence de la technologie ne fera qu'augmenter dans un futur proche, alors sautez dans le train BI avant que vos concurrents ne vous laissent derrière.

Phase de pré-transaction

L'une des fonctions cruciales de la BI dans les fusions et acquisitions est l'atténuation des risques, tels que payer trop cher ou, même, être trompé par la fraude. Au stade de la pré-transaction, vous enquêtez sur les entreprises qui pourraient vous convenir. Cependant, à ce stade, vous n'avez accès qu'aux données publiques de l'entreprise cible.

En créant des tendances de croissance des revenus, en analysant les marges bénéficiaires et en identifiant les résultats aberrants de l'entreprise qui vous intéresse par rapport à la situation globale du secteur au cours des dernières années, vous pouvez déterminer si les données sont vraies. De telles visualisations aident à faire ressortir ce qu'il est facile de manquer derrière des rangées interminables de chiffres et à découvrir des cas où quelqu'un cuisine les livres. Vous pouvez déterminer si les rapports financiers de l'entreprise reflètent fidèlement sa situation financière et opérationnelle réelle et mesurer la qualité des bénéfices de l'entreprise.

La phase de pré-transaction comprend les phases de diligence raisonnable et de négociation. Examinons-les en détail pour voir comment la Business Intelligence peut fournir des analyses complètes et précieuses pour les acquisitions ou les fusions.

Vérifications nécessaires

Lorsque les organisations commencent à peine à entrer dans le processus de fusion et acquisition, il y a la muraille de Chine entre elles - les deux parties n'ont accès qu'aux données publiques. Néanmoins, avec une solution BI, vous pouvez :

• Comparez les entreprises ciblées et la rentabilité des transactions concernant les nouveaux segments de marché ou marchés que vous pouvez pénétrer.
• Recueillir et analyser les compétences réelles des employés des entreprises ciblées afin d'identifier l'option de fusion la plus avantageuse en termes de capital social.

Négociations

À ce stade, la muraille de Chine n'est plus aussi imprenable qu'elle l'était lors de la phase de diligence raisonnable. Vous pouvez demander à l'entreprise ciblée des données qui ne sont pas accessibles au public pour vous protéger d'un accord de bulle. Par exemple, lorsque vous achetez une entreprise, vous pouvez demander à voir un rapport sur l'ancienneté des créances et visualiser ces informations avec Power BI, Tableau, etc. pour simplifier et rationaliser son analyse. Connaître les retards de paiement (30/60/180, etc. jours) est crucial car plus les créances sont en retard, moins il y a de chances d'obtenir l'argent des débiteurs de l'entreprise ciblée. Entre des mains expertes, la BI aide à identifier les incohérences et les cas liés à la falsification des données.

Un autre exemple où un outil de BI peut être d'une grande aide est l'identification des annulations des transactions de chiffre d'affaires enregistrées au cours des périodes financières précédentes.

Au-delà de cela, la Business Intelligence pour les fusions et acquisitions vous permet d'analyser quels employés vous pourriez perdre. Par exemple, une solution de BI automatisée peut recueillir des informations à partir des profils LinkedIn des employés d'une entreprise ciblée. Un graphique de tableau de bord basé sur ces données peut illustrer combien d'entre eux ont récemment mis à jour leur section d'expérience professionnelle et de compétences ou défini un statut "ouvert au travail" - très probablement, ces employés quitteront l'entreprise. En combinant les informations des profils avec les données KPI sur le tableau de bord, vous serez en mesure d'identifier les employés clés et de surveiller leur volonté de quitter l'organisation ou de rester.

Armé des bonnes données, vous pouvez exploiter au maximum le capital social hérité d'une autre entreprise. Oui, il ne peut y avoir deux directeurs financiers dans une entreprise. Mais si le directeur financier d'une organisation ciblée est l'un des employés clés qui créent une réelle valeur pour la transaction, vous devez réfléchir à la manière dont vous pouvez retenir le talent.

Étape de la transaction

Malgré tous les mérites de la Business Intelligence, elle doit indiquer clairement ce qu'elle est et ce qu'elle n'est pas. BI n'est certainement pas un outil tout-puissant qui fera le travail pour vous. Les gens sont primordiaux. Cependant, avec la BI, vos employés peuvent révéler pleinement leur potentiel en choisissant ce qui convient le mieux à votre entreprise. La technologie aide à :

• Identifier les moyens d'augmenter l'efficacité des actifs d'une société fusionnée. Vous pouvez analyser les performances de l'équipement afin de minimiser le risque de temps d'arrêt. En vérifiant l'état de l'équipement de l'entreprise ciblée et en choisissant les critères de suivi de son usure, vous serez en mesure de prévoir sa défaillance éventuelle au stade initial et la durée de sa durée de vie.
• Déterminez les produits les plus prioritaires à lancer et les efforts que vous pouvez consacrer au développement de nouveaux produits. Par exemple, vous avez absorbé une entreprise qui fabrique des produits similaires aux vôtres. Dans ce cas, une solution BI aidera à identifier les produits à forte marge à fabriquer. Ceci est crucial car en raison de la fusion des installations de production, les capacités des deux sociétés peuvent ne pas être suffisantes pour produire tous les biens que vous souhaitez. Ainsi, jusqu'à la fin de la fusion ou de l'acquisition, la technologie vous aidera à trouver un compromis.

Étape post-transaction

Il peut sembler que lorsque la partie la plus délicate de l'accord est réglée, vous pouvez enfin expirer. Mais en réalité, il faut encore s'occuper de l'intégration post-deal car, à ce stade, vous avez accès au Big Data de l'entreprise cible.

Les acquisitions de Big Data sont particulièrement complexes dans des domaines hautement réglementés tels que la finance et la santé. Par exemple, si une organisation pharmaceutique acquiert une startup, la première reçoit des données d'études en laboratoire. En ce qui concerne la recherche sur les médicaments, la quantité d'informations est vraiment écrasante et le fait est qu'elle peut être manipulée. Si vous obtenez des tonnes de résultats de laboratoire dans Excel, vous devez être au moins un génie pour découvrir les écarts. La Business Intelligence dans les fusions et acquisitions rend ces points inhabituels visibles et traçables.

L'un des avantages indéniables de l'utilisation d'outils de BI dans les fusions et acquisitions est la possibilité de modifier rapidement le traitement des données afin d'absorber en douceur de nouvelles unités dans votre cadre d'entreprise.

Surtout, à l'étape post-deal, la BI vous aide à analyser les cultures d'entreprise des deux organisations pour les mélanger de manière appropriée. Ce n'est pas considéré comme une culture abstraite mais comme des manifestations particulières de celle-ci. La Business Intelligence vous permet de dévoiler la différence de taux de rémunération ou de systèmes d'avantages entre les deux entreprises, et grâce à la visualisation, d'évaluer l'impact de ces paramètres sur les employés.

Vous pouvez gagner encore plus en combinant la BI pour les fusions et acquisitions et l'apprentissage automatique. Le dernier permet de réduire la charge de travail des employés des deux organisations en automatisant les processus ou encore en aidant à combler un manque de personnel. Selon KPMG, il y aura une adoption massive de l'IA dans les fusions et acquisitions au cours des cinq prochaines années, il est donc prévu qu'elle soit à la pointe de votre secteur dans un avenir proche.

Découvrez la valeur à laquelle vous ne pouviez même pas penser

L'analyse de données avancée révèle pleinement le potentiel professionnel de vos employés et leur fournit des informations éloquentes qui peuvent avoir un impact significatif sur votre entreprise au cours de son parcours de fusion et acquisition. La Business Intelligence augmente votre confiance dans la transaction et influence son coût en vous donnant une meilleure compréhension des facteurs de risque et des points qui déterminent les valorisations.

Réservez un appel avec nos experts pour déterminer comment créer une solution BI personnalisée qui accélérera le traitement des données tout au long de votre initiative de fusion et acquisition.

L'article a été initialement publié ici.