Descărcări și numărare de 40 de milioane: Mrinal Sinha, COO, Mobikwik asupra impactului demonetizării și plăților digitale
Publicat: 2016-11-29[Notă: acest articol face parte din seria The Junction. Vom acoperi sectorul FinTech în detaliu la The Junction 2017 din Jaipur. Aflați mai multe despre The Junction aici !]
„Lanțurile obiceiurilor sunt prea slabe pentru a fi simțite până când sunt prea puternice pentru a fi rupte.” — Samuel Johnson
Cu referire la actualul regim de demonetizare, acest adagiu demonstrează pe bună dreptate dificultățile cu care se confruntă oamenii, care sunt atât de obișnuiți cu numerarul, în trecerea la plățile digitale. În timp ce jucătorii de portofel se bucură de creșterea bruscă a utilizării portofelelor ca urmare, în același timp, ei se împacă și cu faptul că aceasta ar putea fi singura lor șansă mare de a rupe obiceiul vechi de a unui întreg popor. tranzacționând cu numerar.
Cât de permanentă va fi această schimbare de comportament este o chestiune de speculație. Dar pentru moment, jucătorii de portofel își pun toată greutatea în ring pentru a-i ajuta pe oameni să treacă peste podul de la tranzacții cu numerar greu la tranzacții fără numerar.
Un astfel de jucător este MobiKwik, care a susținut că a asistat la o creștere de 18 ori a tranzacțiilor în ultimele două săptămâni; și așteaptă cu nerăbdare să profite la maximum de ea. Bipin Preet Singh, CEO, spune: „Utilizatorii indieni fac plăți în valoare de un trilion de dolari SUA anual și peste 90% dintre aceștia sunt în numerar. Cu această schimbare de politică, ne așteptăm la un impact de 10 ori – ne așteptăm să atingem cu ușurință 10 miliarde USD în volumul plăților până în 2017-2018.”
Cu 40 de milioane de descărcări, se pare că MobiKwik este pregătit să meargă în mod ambițios la maxim, valorificând creșterea plăților digitale în India. Conform unui raport recent al Google și Boston Consulting Group, se estimează că industria plăților digitale din India va atinge 500 de miliarde de dolari până în 2020 , contribuind cu 15% la PIB-ul Indiei. Adăugați la aceasta efectele demonetizării și acest obiectiv ar putea fi atins mai devreme decât se prevedea.
Când MobiKwik a început în 2009, existau două probleme pe care căuta să le rezolve în mod specific. Prima problemă a fost că oamenii din India nu aveau o modalitate convenabilă de a-și reîncărca telefoanele – ar trebui să alerge la comercianți. Totul nu avea niciun sens – dacă ai deja un telefon mobil cu internet, atunci nu ar trebui să te poți reîncărca singur?
Totul nu avea niciun sens - dacă ai deja un telefon mobil cu internet, atunci nu ar trebui să te poți reîncărca singur?
A doua problemă este că plățile mobile în general au avut performanțe foarte slabe. Dacă cineva dorea să plătească prin card sau prin net banking pe telefonul său mobil, atunci era greu să plătească, deoarece conexiunile la internet fluctuau, ecranele mobile erau incomod de mici și jumătate din timp tranzacțiile nu aveau loc.
Startup-ul încerca să rezolve cele două în paralel și, de-a lungul timpului, și-a dat seama că erau înrudite. Pe parcurs, Google a lansat Android, ceea ce i-a permis să-și vizeze serviciile către un număr foarte mare de utilizatori. Ulterior, cu o licență pentru Instrumente de plată preplătită (PPI), comerțul a început să descopere și astfel a început călătoria MobiKwik către plăți.
Într-o conversație sinceră cu Inc42, Mrinal Sinha, COO, vorbește despre amploarea și provocările din sectorul plăților și despre modul în care absorbția portofelului este gata să crească după demonetizare.
Acest interviu a fost editat pentru lungime și claritate.
Inc42: Care au fost unele dintre provocările inițiale cu care v-ați confruntat în timp ce încercați să găsiți un teren nou în spațiul plăților?
Mrinal: Au fost mai multe provocări – fiecare etapă a companiei are o provocare diferită. Când începeam și încercam să rezolvăm problema ratei de succes a plăților mobile în colaborare cu băncile, ei aveau teamă de ce ar trebui să lucreze cu noi.
Puțin mai târziu, când încercam să câștigăm acceptarea comercianților de comerț electronic, ei spuneau că portofelele mobile nu funcționează cu adevărat, așa că de ce ar trebui să accepte portofelele mobile? În 2015-2016, provocările au fost de altă natură și anume că, în timp ce integram portofelele mobile cu afacerile companiilor offline, în principal, comercianții cu amănuntul, restaurantele, cafenelele, aceste afaceri se caracterizează printr-un volum mare de personal. Acest lucru a acționat ca un obstacol pentru educarea personalului, deoarece mulți nu știau cum să lucreze cu plăți.
Inc42: Spuneți-ne despre profilul tipic de consumator pe care l-ați avut în vedere pentru un client MobiKwik.
Mrinal: Pentru că eram online, mobil și conduși de aplicații, în virtutea acelui canal, segmentul s-a ales singur. Era neapărat tânărul de 25-35 de ani care era familiarizat cu tehnologia, care era obișnuit să descarce aplicații pentru a face diferite lucruri. Deci, alegerea afacerii noastre în sine a însemnat că alegem un anumit grup de vârstă și, deși avem utilizatori în toată India de toate vârstele, dar în ceea ce privește cel mai mare număr de utilizatori, acesta va fi acest segment anume.
Aproximativ 20%-30% dintre utilizatorii noștri se află în primele cinci-șase orașe din India . Următoarele 100 de orașe vor avea încă 20%-30%. Ceea ce este interesant este că avem o mulțime de utilizatori din locuri îndepărtate, precum Nagaland. Chiar și utilizatori cu deficiențe de vedere care folosesc aplicația, deoarece unele dintre funcțiile noastre sunt foarte intuitive pentru ei. Deci, în timp ce presupunerea generală ar fi că ne ocupăm de un segment foarte specific, ideea este că o platformă ca aceasta poate fi folosită de oricine.
Recomandat pentru tine:
Ce înseamnă prevederea anti-Profiteering pentru startup-urile indiene?
Cum startup-urile Edtech ajută forța de muncă din India să își îmbunătățească abilitățile și să devină pregătite pentru viitor...
Stocuri de tehnologie New-Age săptămâna aceasta: problemele Zomato continuă, EaseMyTrip postează Stro...
Startup-urile indiene iau comenzi rapide în căutarea finanțării
Platforma de marketing digital Logicserve are finanțare de 80 INR Cr, rebrand-urile ca LS Dig...
Raportul avertizează asupra unui control de reglementare reînnoit asupra spațiului Lendingtech
Inc42: Cum a fost calea de creștere în ceea ce privește tracțiunea și descărcările de aplicații?
Mrinal: Am crescut de aproximativ 2x-3x în fiecare an. Avem aproximativ 40 de milioane de utilizatori înregistrați acum, descărcările ar fi puțin mai mari. Suntem pe cale să atingem jumătate de miliard de plăți procesate deja. În anul următor, ne așteptăm ca volumele noastre să crească de o sută de ori.
Platforma noastră alimentează acum mulți comercianți cunoscuți, cum ar fi IRCTC, Uber, Grofers, Meru Cabs, Big Bazaar, OYO Rooms, Zomato, Swiggy, PVR, BookMyShow, Grofers, Big Basket, ShopClues, Myntra, Jabong, Pepperfry, Food Panda, GoDaddy și MakeMyTrip , printre altele. Este foarte simplu pentru comercianți să folosească MobiKwik. Chiar dacă aveți o rețea 2G, puteți fi activ și funcțional în cinci minute.
Inc42: Având în vedere ascensiunea a numeroși jucători formidabili, cum ar fi Paytm și Freecharge, care este USP MobiKwik care te plasează într-o ligă diferită?
Mrinal: Am fost mari fani să rămânem cu ceea ce facem bine și să rămânem acolo. Unii dintre concurenții noștri sunt și în alte afaceri, făcând atât de multe lucruri în același timp. Știm care este afacerea noastră principală plățile, iar comercianții noștri ne respectă și au încredere din acest motiv și doresc să lucreze cu noi datorită acestui focus unic. Unii dintre concurenții noștri, pentru că sunt în alte afaceri, sunt văzuți de către comercianți ca potențiali concurenți și astfel au stat departe de ei.
De asemenea, am inovat în mod constant în domeniul plăților și suntem clari că suntem cu totul despre plăți . Acest lucru ne-a ajutat foarte mult să înregistrăm una dintre cele mai bune performanțe de plată din industrie – fie că este vorba de acceptarea comerciantului sau de volume sau de integrările pe care le-am oferit. O mulțime de departamente guvernamentale se înscriu și ele pentru a face plăți cu noi.
Inc42: Cum se va modela spațiul de plăți după demonetizare? Care va fi domeniul de aplicare?
Mrinal: Sectoarele care sunt servicii esențiale, cum ar fi gazul pentru gătit, produsele alimentare, vor fi primele care vor adopta plăți acum la scară foarte mare. De asemenea, guvernul este foarte susținător, așa că veți vedea că multe plăți guvernamentale ajung la portofelele mobile într-un mod foarte mare.
Încercam să facem eforturi pentru a crea soluții de plată de zi cu zi, fie că este vorba despre plata cabinei, benzina sau gazul de gătit. A fost greu să-i convingi pe comercianți că suntem o opțiune bună de încercat.
Deoarece oamenii au fost obișnuiți să folosească numerarul ca alternativă de secole, chiar dacă este inferior în multe privințe, a fost dificil să-i convingi pe oameni să încerce plățile digitale la scară. Negustor după negustor, trebuia să facem convingerea; același lucru a fost și pentru utilizatori.
Deci, dintr-o dată, din cauza demonetizării, tot mai mulți oameni, chiar și grupurile de vârstă mai înaintate, vor să încerce să vadă ce este. Și credem că, odată ce vor încerca, vor fi agățați de noi. Prima barieră este ca ei să încerce , odată ce o vor face, își vor da seama cât de util este.
Inc42: Odată cu creșterea utilizării plăților digitale, vedeți că India devine complet fără numerar sau este un vis îndepărtat?
Mrinal: Suntem foarte siguri că o mare parte a populației în următoarele două luni va rămâne fără numerar – chiar și oamenii care au folosit întotdeauna numerar.
Oamenii își vor da seama că banii grei nu sunt la fel de siguri ca înainte. În al doilea rând, cu o mulțime de oameni care încearcă portofelele mobile pe termen scurt și își dă seama cât de ușor sunt de tranzacționat în comparație cu scrierea/depunerea cecurilor sau chiar trecerea unui card, o vor folosi mai des.
De asemenea, din cauza demonetizării, oamenii au acum un stimulent puternic să folosească portofelele mobile, ceea ce duce la schimbarea tiparelor de comportament. În al treilea rând, comercianții mici și mari, fie privați, fie în PSU, vor începe să adopte portofelele mobile într-un fel sau altul. Această acceptare pe scară largă a comerciantului va determina și mai mult oamenii să folosească portofelele în loc să se bazeze pe numerar. Din cauza acestora, efectul va deveni foarte foarte permanent.
Inc42: MobiKwik a integrat recent și UPI pe platformă. Cum credeți că va afecta apariția UPI spațiul portofelului?
Mrinal: UPI este ca un comutator de backend. Gândiți-vă la asta ca Visa sau Mastercard. Nu dă carduri de unul singur, băncile sunt cele care fac acest lucru. În mod similar, UPI este o modalitate prin care furnizorii de plăți pot accesa tot felul de servicii pentru care trebuie efectuate plăți către diferite instituții. Deci, oamenii care au nevoie de plată se vor conecta la acel comutator, iar cei care procesează plăți se vor conecta la acel comutator.
Dar veți avea totuși nevoie de cineva care să interacționeze cu clientul, care poate crea experiențe de plată foarte ușor de utilizat pentru client - cum ar fi plata cu o singură atingere sau numărul de telefon mobil pentru a face acea plată. Cine va activa acel frontend? Acest lucru se va întâmpla pe un anumit strat, cum ar fi o aplicație, un site web sau un portofel. Și aici intervin portofelele.
Inc42: Ce măsuri ia MobiKwik pentru a stimula adoptarea plăților digitale dincolo de orașele de nivel I și de nivel III din zonele rurale?
Minal: Lucrăm activ la această problemă. Am colaborat cu mai multe ONG -uri pentru a permite oamenilor din mediul rural cărora le este frică să meargă la sucursalele băncilor. Băncile sunt orientate spre procedură și aceste straturi, care în general sunt confundate de ele, în general nu se simt foarte binevenite în bănci. Nu ajută cu nimic faptul că trebuie să completezi numeroase formulare pentru orice. Deci, în parteneriat cu ONG-urile, creăm conturi m-gullak , care este în esență un cont MobiKwik și oamenii pot economisi prin intermediul acestora. Aproximativ 5.000-6.000 de oameni din zonele rurale fac parte din această inițiativă și o extindem.
Inc42: Care ați spune că sunt provocările majore în construirea unui startup fintech în India?
Mrinal: Să înființezi o companie este încă greu – bariera rămâne în ușurința de a face afaceri. De asemenea, barierele în calea extinderii sunt imense în India. Există o serie de legi, cum ar fi pentru a face x, aveți nevoie de y sume de bani sau valoare netă. Și unele dintre aceste legi nu sunt atât de bine detaliate.
Foarte des, organismele de reglementare nu au oameni care provin din industrie, așa că ajung să facă legi care necesită un capital imens pentru încorporare. Pentru un organism de reglementare care nu a condus niciodată o afacere și s-a uitat doar la bilanţurile PSU-urilor, ei nu înţeleg acest lucru. Pentru ei, ei consideră că o bancă PSU are atât de multă valoare netă, așa că fiecare afacere ar trebui să aibă atât.
Dacă te uiți la Marea Britanie, au bănci de internet în care cerințele privind valoarea netă este mai mică decât băncile de plată din India. Prin urmare, logica din spatele unora dintre aceste bariere de reglementare trebuie să fie mai gândită și să fie mai favorabilă IMM-urilor. Pentru că, în cele din urmă, suntem o țară în curs de dezvoltare în care dimensiunea afacerilor este mică. Deci, din punct de vedere normativ, ar trebui să înlăturăm pe cât posibil constrângerile de capital fără a crea un risc pentru sistem.
De asemenea, operatorii tradiționali din India, care sunt băncile, din punct de vedere istoric, au întârziat să inoveze. Multe bănci au făcut lobby împotriva permiterii portofelelor să se conecteze direct la UPI. Nu oferă servicii suficient de bune, așa că doresc să concureze cu portofelele pe o bază inegală. Autoritățile de reglementare ar trebui să fie capabile să-i disciplineze pe acești titulari care au multă putere de piață. Ar trebui să le poată spune că ori te schimbi, ori devii irelevant.
Inc42: Pe ce te concentrezi în următoarele luni, în ceea ce privește îmbunătățirile produselor?
Mrinal: Pe măsură ce demonetizarea se desfășoară, toate noile noastre tehnologii și îmbunătățiri ale produselor sunt concentrate pe atenuarea durerii pentru comercianții și afacerile indieni în următoarele șase luni. Înseamnă că vom găsi modalități mai noi de a ajunge la acești comercianți, vom dezvolta procese mai bune pentru a-i determina pe comercianți să înceapă să accepte plăți digitale și vom activa plățile cu portofel direct de la farmaciile locale la autostrăzile naționale.