จากผู้ใช้ 10,000 รายใน 3 ปีแรกเป็นผู้ใช้ 1.9 แสนรายในปัจจุบัน: Bootstrapped Zerodha ตั้งเป้าที่จะทำให้การซื้อขายออนไลน์ราคาถูกและโปร่งใส
เผยแพร่แล้ว: 2016-12-14[หมายเหตุ: บทความนี้เป็นส่วนหนึ่งของ The Junction Series เราจะกล่าวถึงรายละเอียดเกี่ยวกับภาค FinTech ที่ The Junction 2017 ในชัยปุระ เรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับ The Junction ที่นี่ !]
นิธิน กมาตย์ เริ่มลงทุนเมื่ออายุเพียง 17 ปี
เขาเรียนรู้ทั้งเจาะลึกและลึกของการซื้อขายหุ้นและการลงทุนด้วยประสบการณ์ที่หามาอย่างยากลำบาก เรียนรู้เกี่ยวกับเชือกด้วยตัวเขาเองและแม้กระทั่งถึงจุดหนึ่ง
“หากคุณเป็นมือใหม่ในตลาดหุ้น คุณควรเข้ากองทุนรวม แต่ปัญหาของกองทุนรวมคือไม่สามารถทำให้คุณร่ำรวยได้ อย่างไรก็ตาม มันเป็นวิธีที่ดีในการเริ่มต้น แต่เมื่อคุณมีเงินอยู่บนโต๊ะแล้ว คุณควรเริ่มติดตามหุ้น ทุกวันนี้ ผู้คนไม่มีแบนด์วิดท์ที่จะทำสิ่งต่างๆ มากเกินไป แต่ถ้าคนๆ หนึ่งสามารถมุ่งเน้นไปที่บริษัทในอุตสาหกรรมที่เขาทำงานและเข้าใจ เขามีโอกาสที่ดีกว่าที่จะค้นพบว่าอินโฟซิสหรือที่พึ่งแห่งโลกหน้าถัดไป” นิธินกล่าว Kamath ผู้ก่อตั้ง Zerodha บริษัทนายหน้าซื้อขายสินค้าลดราคาออนไลน์
คำเหล่านี้มีค่าเท่ากับทองคำสำหรับมือใหม่ที่ต้องการจะเหยียบในตลาด นิธินเริ่มทำงานในตอนกลางคืนในคอลเซ็นเตอร์เพื่อทำการค้าระหว่างวัน ปีนขึ้นไปบนบันไดกับ Reliance Money ในฐานะนายหน้ารายย่อย และในที่สุดก็ทำการสังหารครั้งใหญ่ด้วยการชอร์ต (เดิมพัน) ตลาดในปี 2551 เมื่อมันพัง
อีกหนึ่งปีต่อมา นิธินน้องชายของเขาในฐานะหุ้นส่วนของเขา นิธินเน้นที่พลังของเขาในการลองยิงที่บริษัทนายหน้าค้าปลีกแห่งหนึ่งเกี่ยวกับแนวคิดเรื่องการลดหย่อนภาษี
ดังนั้น Zerodha – ซึ่งหมายถึงศูนย์อุปสรรค (Rodha หมายถึงอุปสรรคในภาษาสันสกฤต)
– เกิดในปี 2010 โดยมุ่งเน้นไปที่สองสิ่งหลัก – ต้นทุนและความโปร่งใส
Nithin พูดว่า “เมื่อเราเริ่มต้น มันเป็นสองสิ่งที่เราเพ่งความสนใจไปที่ หนึ่งคือต้นทุน – เนื่องจากผู้ค้าออนไลน์ไม่ต้องการสำนักงานในท้องถิ่นที่หรูหรา ดังนั้น ด้วยการตั้งค่าการดำเนินการของเราทางออนไลน์ เราจึงสามารถส่งต่อผลประโยชน์ด้านต้นทุนกลับไปยังผู้บริโภคได้ อย่างที่สองคือความโปร่งใส เนื่องจากบริษัททางการเงินที่ดีที่สุดทั่วโลกต่างมีความคลุมเครือที่สุดในวิธีคิดค่าบริการ”
เส้นทางสู่วัตถุประสงค์เหล่านี้แทบจะไม่ง่ายเลย เนื่องจากข้อเท็จจริงที่ว่านิธินไม่ได้มาจากพื้นฐานการเป็นนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ด้วยตนเอง การทำความเข้าใจด้านกฎระเบียบหรือการปฏิบัติตามข้อกำหนด ของธุรกิจและการค้นหาจึงเป็นความท้าทายในขั้นต้น เส้นทางของเขาไม่ได้ยากน้อยลงเมื่อมีอุปสรรคด้านกฎระเบียบและหน่วยงานกำกับดูแลมากมาย เช่น SEBI (Securities Exchange Board Of India) และตลาดหุ้น นอกจากนี้ ยังมีข้อกำหนดของเงินประกัน INR1 Cr-INR1.5 Cr สำหรับการจัดตั้งบริษัท ซึ่งแทบจะไม่มีการดำเนินการใด ๆ ที่บริษัทที่บูตสแตรปสามารถดำเนินการได้
นิธินกล่าวว่า “คุณต้องได้รับเงินทุนที่ดีจริงๆ จึงจะลองดูได้ วันนี้เราเรียกมันว่าความหลงใหล แต่อาจฟังดูงี่เง่าในตอน นั้น เมื่อเราฝากเงินเข้าบัญชีแล้ว ก็เหลือเงินในธนาคารของบริษัทน้อยมาก – มันเหมือนกับการค้าขายแบบเบ็ดเสร็จ”
แต่ในอีก 5 ปีข้างหน้า โดยมากกว่า 5% ของมูลค่าการซื้อขายในตลาดค้าปลีกของอินเดีย ในปัจจุบันมีรายงานว่าผ่าน Zerodha การพนันของ Nithin ดูเหมือนจะได้ผลดี
กำหนดเป้าหมายผู้ค้าและนักลงทุนเหมือนกัน
เมื่อ Zerodha เริ่มต้นขึ้น มันมุ่งเป้าไปที่ผู้ค้าอิสระเช่น Nithin ที่ซื้อขายในตลาดอย่างแข็งขันและสำหรับใครที่ต้นทุนสร้างความแตกต่างอย่างมาก ผู้ค้าเหล่านี้ไม่ได้สนใจจริง ๆ ว่านายหน้ากำลังให้การวิจัยหรือไม่ เทรดเดอร์ทุกคนที่ซื้อขายด้วยตัวเองเพียงแค่ต้องการแพลตฟอร์มเพื่อดำเนินการคำสั่งซื้อ/ขาย อย่างไรก็ตาม เมื่อเวลาผ่านไป Nithin ตระหนักว่าตลาดนี้ตื้นและเพื่อที่จะขยายใหญ่ขึ้น โฟกัสต้องเปลี่ยนจากรุ่นนี้
วันนี้ แพลตฟอร์มได้ปรับเปลี่ยนเป็นสถานที่ลงทุนในตลาดสำหรับทุกคนและทุกคน ด้วยคุณสมบัติต่างๆ เช่น การเป็น นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์เป็นศูนย์และการวิเคราะห์ข้อมูลและการวิเคราะห์ที่ยอดเยี่ยมมากมาย บนแพลตฟอร์มการซื้อขาย Nithin ตั้งเป้าที่จะผูกมัดชาวอินเดีย Cr-30 Cr 20 คนต่อไปในตลาด เพิ่มขึ้นจาก ชาวอินเดีย 30 แสนคนที่ลงทุนในตลาดจริงๆ ณ วันนี้.
“แพลตฟอร์มที่ดีไม่ได้ดึงนักลงทุนเข้ามาเพียงคนเดียว หากคุณลงทุนในตลาดอยู่แล้ว คุณจะประทับใจกับแพลตฟอร์มนี้ แต่ถ้าไม่ใช่ คุณจะไม่สามารถทำอะไรได้มากกับแพลตฟอร์มการสร้างแผนภูมิที่สวยงาม นั่นคือจุดที่เราทำเมื่อปีที่แล้ว ดังนั้นแรงจูงใจระยะยาวต่อไปของเราคือการจัดหาชาวอินเดีย 20-30 Cr คนต่อไปในตลาด” เขากล่าว
ลูกค้า 1.9 แสนรายและการนับ
ในขณะที่ Zerodha ใช้เวลาสามปีในการเข้าถึง ลูกค้า 10,000 รายแรก แต่ฐานนั้นก็เพิ่มเป็นผู้บริโภคกว่า 1.9 แสนรายแล้ว ในปีการเงินที่แล้ว มีรายงานว่ารายรับแตะ INR 120 Cr โดยมีกำไรก่อนหักภาษีมากกว่า 65 Cr-INR 66 Cr จากข้อมูลของ Nithin นั้น Zerodha เติบโตที่ 100% เมื่อเทียบเป็นรายปีและในปีหน้า คาดว่าจะแตะถึง INR 200 Cr ในรายรับ
การพุ่งทะยานของตัวเลขนี้คาดว่าจะมาจากการตัดสินใจทำการซื้อขายในตราสารทุนโดยปราศจากความกังวลใดๆ ทั้งสิ้น ในเดือนธันวาคม 2558 Zerodha กลายเป็นนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ชาวอินเดียรายแรกที่ไม่มีนายหน้าสำหรับการลงทุนในตราสารทุน การตัดสินใจนั้นเพียงอย่างเดียวนำคนอีก 90K มารวมกัน ซึ่งเป็นจำนวนเดียวกันกับที่เพิ่มเข้ามาในช่วงห้าปีแรกของธุรกิจ ตามที่ Nitin กล่าวไว้!
แนะนำสำหรับคุณ:
บทบัญญัติต่อต้านการแสวงหากำไรสำหรับสตาร์ทอัพในอินเดียมีความหมายอย่างไร?
Edtech Startups ช่วยให้แรงงานอินเดียเพิ่มพูนทักษะและเตรียมพร้อมสู่อนาคตได้อย่างไร...
หุ้นเทคโนโลยียุคใหม่ในสัปดาห์นี้: ปัญหาของ Zomato ยังคงดำเนินต่อไป, EaseMyTrip Posts Stro...
สตาร์ทอัพอินเดียใช้ทางลัดในการไล่ล่าหาทุน
แพลตฟอร์มการตลาดดิจิทัล Logicserve ระดมทุน INR 80 Cr รีแบรนด์เป็น LS Dig...
รายงานเตือนให้มีการพิจารณาทบทวนกฎข้อบังคับเกี่ยวกับ Lendingtech Space
วันนี้ แพลตฟอร์มได้ปรับเปลี่ยนเป็นสถานที่ลงทุนในตลาดสำหรับทุกคนและทุกคน ด้วยคุณสมบัติต่างๆ เช่น การเป็น นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์เป็นศูนย์และการวิเคราะห์ข้อมูลและการวิเคราะห์ที่ยอดเยี่ยมมากมาย บนแพลตฟอร์มการซื้อขาย Nithin ตั้งเป้าที่จะผูกมัดชาวอินเดีย Cr-30 Cr 20 คนต่อไปในตลาด เพิ่มขึ้นจาก ชาวอินเดีย 30 แสนคนที่ลงทุนในตลาดจริงๆ ณ วันนี้.
Nithin อธิบายตรรกะเบื้องหลัง การหักภาษี INR 20 จากการซื้อขายหุ้น (ซึ่งไม่เสียหายสำหรับฟิวเจอร์ส/ออปชั่นและการซื้อขายระหว่างวัน) ให้เป็นศูนย์ “เป็นเวลาเกือบหนึ่งปีแล้วที่ Zerodha ตัดสินใจที่จะเป็นนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์โดยปราศจากการลงทุนในตราสารทุน ในขณะที่ผู้ค้าทั้งหมดพบว่าแพลตฟอร์มนี้น่าสนใจ เราต้องการเจาะเข้าไปในด้านการลงทุนของตลาดเช่นกัน เรากำลังพยายามเป็นร้านค้าครบวงจรสำหรับทุกสิ่ง ระหว่าง INR 20 ถึง 0 ไม่มีอะไรแตกต่างกันมาก แต่สิ่งที่เป็นศูนย์ทั้งหมดนั้นทำงานได้ดีเพราะกลายเป็นขนมตา นอกจากนี้ ด้านการลงทุนของตลาดยังเป็นส่วนที่ใหญ่กว่ามากเมื่อเทียบกับด้าน F&O”
การตัดสินใจดังกล่าวยังส่งผลดีต่อการเติบโตของบริษัทด้วย เริ่มจากเพียงสี่คนไปจนถึง 250 คนในปีที่แล้ว ตอนนี้ทีมได้เติบโตขึ้นเป็น 496 คนในเวลาเพียงปีเดียว
เป็นเรื่องน่าแปลกใจเล็กน้อยที่บริษัทหวังว่าจะสามารถเปิดบัญชีได้หนึ่งล้านบัญชีในอีกสองหรือสามปีข้างหน้า และความกระตือรือร้นของมันก็ไม่มีเหตุผล เมื่อพิจารณาถึงปริมาณการค้าที่เกิดขึ้นที่ BSE/NSE ผ่าน Zerodha แม้ว่า Nithin จะถือว่าเมตริกนี้ไร้สาระและไม่เป็นจริงเหมือนกับหมายเลข GMV แต่ก็อยู่ที่ ประมาณ INR 8K Cr-INR 10K Cr ในแต่ละวัน หรือเพื่อให้เป็นจริงมากขึ้น Zerodha ทำ 5% ของมูลค่าการซื้อขายในตลาดค้าปลีกของอินเดียในปัจจุบัน ซึ่งนำหน้าทุกคนในธุรกิจนายหน้าค้าปลีก
ธุรกิจที่เริ่มต้นขึ้นและแพลตฟอร์มที่เรียบง่าย
คุณลักษณะอื่นที่ทำให้แตกต่างจากสตาร์ทอัพรายอื่นคือการตัดสินใจของนิธินในการหลีกเลี่ยงเงินจากภายนอก นั่นเป็นอีกเรื่องหนึ่งที่วันนี้ Zerodha ไม่ต้องการให้นักลงทุนลงชื่อออกจากเช็ค แต่ตั้งแต่แรกเริ่ม เมื่อนิธินเป็น sub Broker กับ Reliance และยังมีส่วนร่วมในการให้บริการที่ปรึกษาพอร์ตโฟลิโออีกด้วย เขาก็ไม่ค่อยพอใจกับภาระหน้าที่ที่มาพร้อมกับการรับเงินของคนอื่น
เขาพูดติดตลกว่า “ฉันสามารถระดมทุนจากภายนอกได้ แต่อย่างที่ฉันพูด ภาระหน้าที่ทั้งหมดนี้ในการรับสายเพื่อรับสายตลอดเวลาของวันเป็นสิ่งที่ฉันไม่ต้องการทำ”
แน่นอน เมื่อบริษัทสามารถทำกำไรได้ในปีที่สอง ไม่จำเป็นต้องมองไปในทิศทางนั้น ทั้งไม่จำเป็นต้องหมกมุ่นอยู่กับการโฆษณาหรือการลงทุนอย่างหนัก ดังนั้นไม่เคยรู้สึกว่าจำเป็นต้องเพิ่มเงินก้อนโตเลย
แต่ตัวสร้างความแตกต่างที่แท้จริงของ Zerodha เมื่อเทียบกับการเริ่มต้นที่คล้ายกันในโดเมน เช่น แพลตฟอร์มการจัดการการลงทุนแบบแอปและบนเว็บ Tavaga และ Scripbox หรือแพลตฟอร์มการซื้อขายออนไลน์ RKSV ที่ได้รับการสนับสนุนจาก Kalaari หรือบริษัทนายหน้าอื่นๆ เช่น Infoline, Sharekhan และ Edelweiss เป็นเทคโนโลยีของบริษัท
นิธินกล่าวว่า “ไม่ใช่ราคา แต่เป็นเทคโนโลยีที่ดึงดูดความสนใจของเรา ฉันคิดว่าเราน่าจะมีทีมฟินเทคที่เจ๋งที่สุดในธุรกิจตลาดทุนทั้งหมดในอินเดีย คุณสมบัติที่คุณเห็นในนั้นคือสิ่งที่คุณมักจะเห็นเป็นครั้งแรก เราได้ใช้แนวทางที่เรียบง่ายในขณะที่แพลตฟอร์มส่วนใหญ่มักจะทำให้แพลตฟอร์มของพวกเขายุ่งเหยิงเพื่อให้ดูเหมือนเป็นขั้นสูง แต่เรากลับใช้แนวทางที่ตรงกันข้าม เราแค่จะแสดงให้คุณเห็นถึงสิ่งที่จำเป็นต้องเห็น และไม่เกะกะด้วยข้อมูลที่ไม่จำเป็น”
ปลาใหญ่ในบ่อเล็ก – ผลกระทบของการเติบโต
ด้วยการเติบโต ได้เกิดภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออก - ของการเป็นปลาใหญ่ในบ่อขนาดเล็ก
Nithin อธิบายว่า “แม้ว่าคุณจะมีแพลตฟอร์มการดำเนินการที่ดีจริงๆ เฉพาะผู้ที่รู้วิธีดำเนินการเท่านั้นที่จะได้รับประโยชน์จากแพลตฟอร์มนี้ แล้วพวกที่ไม่เคยทำการซื้อขายล่ะ? และในอินเดีย ส่วนนี้มีขนาดใหญ่ ศักยภาพของอินเดียมีชาวอินเดียจำนวน 18 Cr-20 Cr ที่สามารถลงทุนในตลาดได้ในขณะที่ชาวอินเดียเพียง 30 แสนรายเท่านั้นที่ทำได้ ดังนั้นเราจึงต้องหาวิธีที่จะขยายตลาดและแตะส่วนนี้”
ดังนั้น Zerodha จึงเริ่มต้นการเชื่อมโยงกับสตาร์ทอัพผ่านโครงการ Rainmatter ในปี 2558 ซึ่งเป็นศูนย์บ่มเพาะแห่งแรกที่มุ่งเน้นเฉพาะสตาร์ทอัพที่กำลังพัฒนาผลิตภัณฑ์เทคโนโลยีสำหรับภาคบริการทางการเงิน
ความคิดของ Nithin นั้นเรียบง่าย เขาไม่ต้องการสร้างทุกอย่างด้วยตัวเขาเอง ดังนั้น การร่วมมือกับสตาร์ทอัพในภาคฟินเทคจะช่วยให้มั่นใจว่าผู้คนจำนวนมากขึ้นที่เข้าสู่ส่วนพับของ Zerodha ผ่านสตาร์ทอัพเหล่านี้ ในทางกลับกันสตาร์ทอัพจะได้รับประโยชน์จากมูลค่าเชิงกลยุทธ์และเงินทุนที่ Rainmatter จัดหาให้ พูดง่ายๆ ก็คือ Rainmatter ตั้งใจที่จะให้ทุนแก่สตาร์ทอัพทั้งหมด ซึ่งจะช่วยให้ระบบนิเวศของตลาดทุนเติบโตในอินเดียเติบโต ปกติรอบแรกจะจำกัดไว้ที่ $500K
ในเดือนสิงหาคมนี้ บริษัทได้ลงทุนในแพลตฟอร์มที่ใช้เทคโนโลยีลายเซ็นดิจิทัล Digio ซึ่ง อ้างว่าเป็นแพลตฟอร์มการลงนามเอกสารอิเล็กทรอนิกส์แบบแรกที่สร้างขึ้นบน Aadhar ซึ่งช่วยให้ธุรกิจและผู้บริโภคในอินเดียสามารถเข้าถึงลายเซ็นดิจิทัลสำหรับเอกสารได้
ในขณะเดียวกัน นอกเหนือจาก Rainmatter แล้ว ข้อเสนอต่อไปของ Zerodha คือแพลตฟอร์มการรายงานที่ปรับปรุงใหม่ Quant ซึ่งแสดงภาพประสิทธิภาพการซื้อขายและพฤติกรรมเป็นหลัก แพลตฟอร์มซึ่งสร้างขึ้นเมื่อสามปีก่อน กำลังได้รับการปรับปรุงและคาดว่าจะเพิ่มขึ้นภายในเดือนหน้า หลังจากบุกเข้าไปในแพลตฟอร์มการซื้อขายภาษาระดับภูมิภาคในกั ณ ณาท มาลายาลัมและปัญจาบในปีนี้ การเริ่มต้นยังได้เปิดตัวแพลตฟอร์มการซื้อขายบนเว็บ KITE ในภาษาคุชราต บนทั่งมีแผนจะเปิดตัวในภาษาประจำภูมิภาคหลัก ๆ ทั้งหมดรวมถึงเตลูกู ทมิฬ และมราฐี
หมายเหตุบรรณาธิการ
ข้อเสนอของ Zerodha นั้นเรียบง่าย – เพื่อให้ทุกคนได้รับประโยชน์จากการลงทุน เพื่อเข้าถึงผู้เข้าร่วมนับล้านรายต่อไปที่ไม่ได้ลงทุนในตลาด และแสดงให้พวกเขาเห็นว่าตลาดหุ้นสามารถสร้างความมั่งคั่งได้อย่างไรหากลงทุนในระยะยาว ขอบเขตมีมากมาย - มากจน Nithin เชื่อว่าไม่ใช่แค่เมือง Tier II, Tier III หรือแม้แต่ศักยภาพของเมือง Tier I ยังไม่ได้รับความสนใจอย่างเต็มที่จากสตาร์ทอัพด้าน Fintech
นอกจากนี้ ข้อเสนอนี้จะเพิ่มขึ้นมากมาย เงินในธนาคารที่มากขึ้นนั้นดีสำหรับธุรกิจฟินเทค เนื่องจากผู้คนหันเหจากอสังหาริมทรัพย์และทองคำไปลงทุนในตลาดหุ้นด้วย ดังนั้น ถึงแม้ว่าตลาดในระยะสั้นจะมีปัญหาในระยะแรกเนื่องจากราคาหุ้นถูกทุบและการมีส่วนร่วมลดลง ในระยะยาว การย้ายดังกล่าวจะเป็นลางดีสำหรับการเริ่มต้นธุรกิจ เนื่องจากผู้คนจำนวนมากขึ้นลงทุนในหุ้น
การทดสอบที่แท้จริงสำหรับ Zerodha คือการรวบรวมผู้ชมจำนวนมากนี้ในขณะที่ยังคงรักษาแนวทางที่เรียบง่ายและให้ความสำคัญกับลูกค้าเป็นอันดับแรก เป็นเรื่องที่น่าสนใจที่จะเห็นว่าการเริ่มต้นที่กระท่อนกระแท่นจะชนะความไว้วางใจจากตลาดเป้าหมายที่ตั้งใจไว้ในอนาคตอันใกล้ได้อย่างไร