Pot startup-urile și băncile indiene Fintech să treacă de la competiție la colaborare?
Publicat: 2017-06-30Startup-urile Fintech înțeleg băncile indiene?
India se află în pragul unei revoluții fintech. Până în 2020, tranzacțiile digitale vor reprezenta probabil mai mult de un sfert din tranzacțiile din sectorul bancar . Până în 2022, serviciile bancare digitale vor avea un nivel de penetrare de peste 50%. După demonetizare, volumele tranzacțiilor fără numerar au crescut. Mai mult, cu cât ratele de adoptare a serviciilor bancare mobile depășesc cu rapiditate cele bancare web.
Într-un scenariu atât de dinamic, trebuie pusă o întrebare. Pot băncile și startup-urile fintech să colaboreze în loc să concureze? Dacă colaborarea este cheia, unde și cum pot colabora cei doi pentru un scenariu de câștig-câștig?
Acestea sunt câteva dintre întrebările la care a încercat să răspundă masa rotundă organizată de Amazon Internet Services Private Limited și 91springboard în colaborare cu Barclays RISE Mumbai. Membrii mesei rotunde au fost formați din membri eminenti ai comunității fintech și bancare, cum ar fi Srikanth Rajagopalan, Head – BFSI & Fintech, Amazon Internet Services Pvt. Ltd.; Naveen Surya, director general Itzcash; Nitin Chugh, Country Head – Digital Banking HDFC.
Riyaz Ladiawala, CEO Heckyl Technologies; Au participat și Prashanthi Reddy, șeful Barclays al RISE Mumbai, și Vikram Sud, 91springboard. La fel și Nidhi Prabhu, vicepreședinte al Cercetarii Să vorbim plăți; Arpit Ratan, co-fondator Signzy; și Anurag Pandey, ofițer de integrare și strategie PayU. Pranay Gupta, co-fondator 91springboard; Abhishek Kothari, co-fondator Flexi Loans; Deepak Jain, co-fondator Flexi Loans; Vaibhav Lodha, co-fondator Ftcash; Krishna Vinjamuri, principal Lightbox Ventures; și Srinivasu Mn, co-fondatorul Billdesk, au completat lista participanților.
Fintech va lua prânzul unei bănci?
Masa rotundă a fost moderată de Srikanth, care a dat startul discuției. El l-a întrebat pe Nitin Chugh despre ce băncile au fost forțate să facă diferit în ultimele luni, după demonetizare. Nitin a afirmat că băncile nu au fost forțate să facă lucrurile altfel, dar se uită la alte bănci și că aceasta prinde mult mai mult decât o amenințare din partea startup-urilor fintech. El a adăugat că ceea ce s-a întâmplat în ultimele luni este că tot acest discurs despre „fintech-ul o să-ți ia prânzul” s-a domolit . Dimpotrivă, cea mai mare parte a discuției este în jurul colaborării.
„Abordarea noastră a fost să vedem dacă putem lua o soluție pentru clientul nostru fără niciun motiv de conflict. Așa că, chiar și astăzi, niciun fintech (startup) nu vine și le spune că lucrează cu noi sau îți vom prelua afacerea. Oamenii vin și ne spun că ne-ar plăcea să lucrăm cu tine. Și această colaborare are loc doar în India, în comparație cu alte piețe în care băncile încă văd startup-urile fintech ca o competiție”, a explicat Nitin. Prin urmare, din cele trei sau patru startup-uri fintech cu care a colaborat HDFC Bank, la început, acum se angajează activ cu 75-100 de startup-uri.
Mergând mai departe această discuție, Prashanthi Reddy a subliniat că una dintre problemele cu care se confruntă băncile este provocarea angajamentului pe termen lung . La care Nitin a respins că angajamentul pe termen lung este posibil doar atunci când este o colaborare deplină care este reciproc avantajoasă. Ar trebui să existe acorduri clare, deoarece clienții încă se așteaptă ca băncile să preia custodia completă a informațiilor lor.
Vorbind în numele startup-urilor fintech, Naveen Surya a fost de acord cu Nitin că startup-urile fintech trebuie să înțeleagă pe deplin procesele bancare, mentalitatea și practicile sale de risc. Vorbea de la compania lui, ItzCash's, experiența de colaborare cu HDFC în ultimii cinci ani. El a adăugat: „De mult timp, pentru bănci, este vorba despre reputația lor. Deci, trebuie să stabilizăm asta pe măsură ce mergem la setul de clienți. Astfel încât, chiar și atunci când ne văd împreună, acreditările dumneavoastră ca bancă să nu fie afectate.”
Arhitectură deschisă Vs Conflict și Enigma B2C Fintech
Mai mult, în discuție, Nidhi Prabhu a ridicat problema că băncile indiene sunt împotriva arhitecturii deschise, spre deosebire de Europa . La care, Nitin a clarificat că băncile nu se opun arhitecturii deschise, ci conflictului. El a adăugat: „În Europa, au luat o cale diferită care duce la conflict. Nimeni nu vorbește încă despre colaborare, ceea ce nu este un lucru durabil pentru viitor.”
El a adăugat că băncile din India vor fi, de asemenea, bine cu arhitectura deschisă în viitor, India Stack (Aadhaar+UPI) intrând în imagine. Dar modul în care băncile colaborează cu startup-urile fintech, ambele ar fi departe de o situație conflictuală.
Srinivasu Mn de la Billdesk a adăugat discuții declarând că companiile indiene și europene gândesc la fintech în moduri foarte diferite . De asemenea, profilul antreprenorilor fintech din cele două geografii este, de asemenea, foarte diferit. O parte a evoluției fintech-ului este cât de mult puteți depăși limitele reglementării.
El a reflectat în continuare: „În India, există o polarizare a bazelor de clienți către baze de clienți mature. Ca să spunem așa, cinci bănci ar constitui baza matură pentru clienții fintech. Fintech se chinuie puțin pentru că nu există suficientă recompensă dacă nu ești în modelul B2C. Prin urmare, întrebarea este cum să inovezi cu adevărat, deoarece modelul B2C este o cale către concurență?”
Recomandat pentru tine:
Ce înseamnă prevederea anti-Profiteering pentru startup-urile indiene?
Cum startup-urile Edtech ajută forța de muncă din India să își îmbunătățească abilitățile și să devină pregătite pentru viitor...
Stocuri de tehnologie New-Age săptămâna aceasta: problemele Zomato continuă, EaseMyTrip postează Stro...
Startup-urile indiene iau comenzi rapide în căutarea finanțării
Platforma de marketing digital Logicserve are finanțare de 80 INR Cr, rebrand-urile ca LS Dig...
Raportul avertizează asupra unui control de reglementare reînnoit asupra spațiului Lendingtech
Arpit Ratan din Signzy a fost de acord cu firul. El a comentat că situația lui Signzy a crescut, deoarece este o companie pur B2B, iar investitorii au tot întrebat dacă ar putea fi transformată într-un model B2C . Este mai greu să fii un jucător B2B, dar totuși, unii investitori cred în puterea unui model orientat către întreprinderi.
Krishna Vinjamuri de la Lightbox, reprezentând comunitatea investitorilor, a recunoscut că într-adevăr capacitatea de a construi un model B2C devine foarte scumpă. El a mai comentat că B2B devine ușor, cu interesul investitorilor în creștere.
Vikram Sud de la 91springboard, un fost bancher și investitor înger, a declarat că dacă B2C devine mai ieftin, s-ar vedea o mulțime de lucruri noi care ies pe piață . Pentru că un client are acum un nou set de așteptări, deoarece consumă în moduri diferite astăzi, comparativ cu acum 5-10 ani. „S-ar putea să fi digitalizat o mulțime de lucruri, cum ar fi cumpărarea de asigurări, dar nu am rezolvat-o. Operațiunile bancare și plățile au fost mai bune, dar nu s-au schimbat prea mult. Nu am văzut încă o schimbare dramatică, deși spațiul este destul de pregătit și autoritățile de reglementare au făcut multe în comparație cu alte țări. O mare problemă este că B2C este scump. Așa că sper că se vor face mult mai multe, deoarece, în comparație cu piețele ASEAN, avem atât de multă amploare și dimensiune de utilizat.”
Startup-urile Fintech înțeleg băncile indiene?
Srikanth a ridicat un punct important în discuție că probabil că există o lipsă de înțelegere între fintech și bănci. În primul rând, intenția startup-ului fintech este să nu ia clienți de la o bancă. Dar sunt ei capabili să înțeleagă intenția unei bănci?
Anurag Pandey de la PayU a comentat că o mare parte din acest conflict poate fi rezolvată dacă un startup fintech are în echipă foști bancheri . El a mai opinat că startup-urile fintech care sunt conduse de foști bancheri încep cu un avantaj. Au relațiile pentru a obține prima întâlnire, nu sunt frustrați de întregul proces și au capacitatea de a face față. Deci, aceste startup-uri trebuie să se gândească la cine sunt oamenii de care au nevoie în echipa lor, care le vor oferi acel avantaj tactic. Pentru că o relație de pornire bancă-fintech nu este încă o relație pur bazată pe performanță.
Arpit a reiterat opiniile lui Anurag și a adăugat că încercarea lui Signzy a fost de a înțelege puterea băncilor. „Am crezut încă din prima zi că băncile au cunoștințele, băncile au experiență și nu poți ignora asta. Deci, ca startup, sunteți agil și slab, iar dacă vă puteți valorifica punctele forte ale celuilalt, puteți colabora.”
După ce a fost expus în domeniul bancar în perioada sa anterioară, Riyaz Ladiawala de la Heckyl Technologies, a fost de acord că există o înțelegere foarte mică în rândul comunității fintech cu privire la ceea ce este nevoie pentru a se implica cu banca. El a spus: „Companiilor fintech indiene le lipsește perspicacitatea afacerilor. A face un produs este un lucru, dar a-l monetiza este cu totul alt aspect. Băncile înțeleg bine partea de monetizare. Pentru startup-uri, produsul devine eroul, dar înțelegerea a ceea ce își dorește banca sau a parametrilor de risc sau a reglementărilor sau a problemelor culturale de la bancă trece pe un loc din spate.”
Riyaz a reflectat că este mai bine să mergi cu un produs la bancă decât cu un concept . De fapt, arată-le ceva care funcționează sau un POC (dovadă de concept) cu o definiție de timp.
El a glumit: „Dacă cineva poate scrie o carte despre cum să faci față unei bănci, va fi un succes în India!”
Nitin a declarat că primul lucru de rezolvat este problema mentalității unui startup cu privire la modul de abordare a băncii. El a menționat că, deși o referință face să treacă pe ușă un startup fintech, este posibil să nu conducă la persoana potrivită cu care să discutați. Ținând cont de aceste enigme, HDFC are acum o echipă de inovație care întâlnește startup-uri și caută idei noi. El a adăugat că echipa de inovare a fost cea care a dat băncii ideea unui summit de inovare care a condus la o mai mare implicare a băncii cu startup-urile fintech. Potrivit lui Nitin, în ultimele nouă luni, banca a examinat aproximativ 1.000 de idei.
În acest moment, Prashanthi a adăugat că o platformă precum RISE Mumbai poate acționa ca o interfață potrivită pentru ca startup-urile să interacționeze cu băncile, deoarece nu ia niciun partid. Ea crede că după demonetizare, perspicacitatea afacerilor a startup-urilor fintech a crescut progresiv.
Startup-urile Fintech din India vizează o piață limitată?
Comentând oportunitatea fintech, Naveen a declarat că oportunitatea care există se află în 80% din baza de clienți nedigitizată. El a spus: „Toată lumea încearcă să vizeze primele 10% care au dus la supraoferta și de aceea se creează conflictul. Problema este de a crea o varietate de soluții tipice indiene, care sunt mai complex de construit, pentru următorii 70%.”
Srinivasu a fost, de asemenea, de acord cu faptul că, în prezent, India nu este o piață fintech atât de mare așa cum este descrisă. Majoritatea startup-urilor și băncilor fintech vin cu soluții pentru a servi același set mic de clienți, deoarece nu există destui clienți viabili plătitori.
Nitin a dezvăluit: „Când am organizat summitul inovației în februarie, aveam o categorie de fintech rural în asta. Dar, spre surprinderea noastră, nici măcar un startup nu a venit cu un produs pentru acea categorie.” A glumit ușor că banca a trebuit să forțeze un startup în categoria de reprezentare, deoarece nimeni nu a apărut!
În acest moment, Srikanth a dus discuția la un punct interesant. Startup-urile, investitorii și acceleratorii fintech ar extinde piața în locuri îndepărtate?
Mulți dintre participanți au fost de acord că și-ar dori, dar chiar și în orașe precum Mumbai, există încă o piață deservită. Naveen a declarat: „Pentru Itzcash, Mumbai este, în egală măsură, o mare piață supraservită și insuficient bancară pentru noi. Prin Itzcash, încercăm să spargem această piață deservită.”
Srinivasu a adăugat că startup-urile fintech trebuie în mare măsură să înțeleagă piața deservită și să creeze produse adaptate lor. Există o problemă de risc și nevoia clienților care trebuie rezolvată. În concluzie, masa rotundă a scos la iveală faptul că fintech-ul din India a ajuns într-un stadiu în care adevăratul joc nu este doar despre inovarea în fintech, ci mai mult despre distribuția fintech-ului.
Comentariul de despărțire al lui Srinivasu părea a fi o concluzie potrivită în ceea ce privește colaborarea între băncile și startup-urile fintech. El a încheiat cu: „Nu poți deservi în exces cei mai buni 100 de milioane de clienți.”